此前，我們探討了生鮮這一零售業態中的最后一塊未現王者的必爭之地，發現各大巨頭眈視已久，各種商流、物流模式不斷涌現。2020年下半年，大半互聯網巨頭紛紛進軍社區團購，阿里/騰訊/美團/拼多多/滴滴紛紛入局，行業先驅興盛優選快馬加鞭。

另外，今年另外一項大熱的題材是無人配送車，疫情期間美團的無人配送車在順義落地，就在上周“國家智能汽車與智慧交通（京冀）示范區順義基地”進行了揭牌。就在上個月京東物流推出了全球首個無人車領養計劃，快遞小哥可以領養一臺或者多臺無人配送車，將標準的配送工作交由無人配送車進行，自己進行動態攬收或者其他個性化服務。此外，阿里菜鳥、蘇寧等互聯網頭部企業也紛紛布局。

社區團購和無人配送車為何吸引互聯網巨頭涌入？頂尖公司同場競技，格局將如何演變？行業潛在空間和演變方向如何推演？將如何影響物流行業格局？作者試圖用一個戰略框架進行分析及推演，希望能在紛繁復雜的亂局中看到真正的“決戰勝負手”。

本文的觀點和邏輯都濃縮在下圖中，后面的觀點的展開也圍繞此圖：

一、階段終局

    先來看看零售及物流尤其是同城場景下的階段終局，物流運輸運行的本質就是把貨物從位置A運送到位置B，如無必要勿增實體。所以如果有任意門那么物流就沒必要存在，如果全是自動駕駛以及智能裝卸分揀，那么物流中轉節點的效率可以優化到“被消除”，如果全是共享物流運輸車輛且運力足夠多，那么物流公司就沒有必要購買車輛。因此，最理想的智能物流運輸網絡階段終局是：

（1）車主&司機：司機這一職業將消失在茫茫歷史長河，司機駕駛被“自動駕駛系統”代替，而作為車輛擁有方的車主則面臨“殘酷”抉擇，具有產能優勢或資本優勢的玩家，大概率會一統江湖，形成2-3家“資產托管平臺”；

（2）物流車輛：車輛都實現自動駕駛，同時都將隸屬于車輛資產托管平臺并24小時接受該平臺或關聯的車輛運營平臺調度，物流車輛利用率將大幅上升，只有在充能和維修時會停止使用；

（3）貨源： 一方面線上商流枯竭，各大平臺都不約而同的進行全渠道，一方面線下貨主都在抓數字化這一發展風口，所以從階段終局看僅是貨源的分發渠道會發生變化，而貨源構成不會有顛覆性變化。

二、核心玩家

    說完終局在看看起點，現在有三股新勢力正在推動世界邁向上面的物流行業階段終局，分別是車聯網平臺、自動駕駛車企和物流平臺（即配眾包&網絡貨運平臺）。

（1）自動駕駛車企：最近幾年的崛起業界矚目，谷歌Waymo等開了先河，中國的后起之秀也在高速崛起，比如Plus.ai、行深智能.，今年都大受資本市場追捧。

（2）車聯網平臺：相比車輛這種看得見摸得著的東西，車聯網平臺顯得比較抽象，如果把汽車比喻成手機，那么車聯網平臺就類似于安卓系統這樣的操作平臺，為車輛提供操作系統。這個領域是傳統互聯網巨頭的競技場，阿里、百度、騰訊、華為等悉數入場，百度推出了Apollo、阿里有斑馬智行、騰訊有騰訊車聯、華為有鴻蒙操作系統HOS。

（3）物流平臺（即配眾包&網絡貨運平臺）：與前面兩個領域群雄并起、熱鬧非凡的競爭格局不同，物流平臺這個細分市場目前進入穩定期，即時配送的美團和餓了么、網絡貨運平臺的滿幫和貨拉拉，這些頭部玩家逐漸掌握話語權并且可以看到監管逐漸收緊（不管是針對平臺經濟壟斷還是針對網絡貨運平臺的政策）。

三、爭奪資源

    如果把終局和起點放到一起，我們就可以推導出這場戰局將如何演繹。首先市場上有三個各家“瘋狂搶奪”的核心資源，分別是司機&車主（目前物流領域要不是司機車主合一的個體戶，要不就是紛繁復雜的車隊公司），車輛和貨源三大類資源。現在三類核心玩家都在各自搶奪不同的核心生態位：

（1）車聯網平臺攻占的是車輛這一核心資源；

（2）自動駕駛車企攻占的車輛和司機&車主兩類資源；

（3）物流平臺（即配眾包&網絡貨運平臺）攻占的司機&車主和貨源兩大資源；

    每一方玩家勢力最后的愿望都是占領以上三大類核心資源，相比另外兩個細分賽道，物流平臺（即配眾包&網絡貨運平臺）起步更早，燒錢大戰已經打完，基本實現了“司機&車主-貨源”匹配的雙邊網絡效應。

    不同于共享出行平臺運送的是“乘客（可以自主移動）”，物流平臺運輸的是“貨物（需要被動搬運）”，所以平臺真正連接的“貨源”另一端是“司機&車主”，并非“車和貨”的匹配。也就是說三大核心資源，物流平臺的頭部玩家已經打下了“一個半”，所謂“半個”是因為目前大部分物流平臺僅聚合了“供給方的運力（無論是外賣騎手還是卡車司機）”，對貨源（尤其是2B直客）顯得無能為力。所以，作為后發者的自動駕駛車企和車聯網平臺的戰略目標都是，通過技術攻下物流平臺無能為力的另外一個半市場，最終反向侵蝕整合物流平臺目前控制的“一個半”市場。

    如果從終局往回看，就會發現車主&司機、車輛和貨源這三大核心資源其實并不對等，上文也講到最終車主&司機這一塊會分解成“資產托管平臺”和“自動駕駛車輛”，一部分最終普通駕駛操作和車輛會合并成“自動駕駛車輛”，一部分運營調度和管理會形成“資產托管平臺”，而貨源這一資源將成為“變化中的不變”。因此，自動駕駛車輛和貨源更加影響終局，是各玩家的“戰略前沿陣地”。

四、戰略研判

    綜上所述，作者認為無人配送車和社區團購是市場玩家面向階段終局搶占生態位的勝負手。因為如下原因：

1、目前互聯網巨頭能搶占的“貨源”仍是線上為主，符合“貨源為王、贏家通吃”的本質規律。但目前因為線上流量枯竭，目前各大平臺都不約而同的進行“全渠道”，

而終端生態下“便利店”已經難以從財務模型上獲利，而直接對2C的線下流量獲取成本太高，而“團長”成了各家爭奪的“核心資源”（可以化解初期“引流”“物流”“人工”等成本）。

因此，最近不管是美團、滴滴還是拼多多都在瘋狂布局社區團購業務，雖然各家的戰略考量不一，但長遠判斷未來必定逃不出“收益-成本平衡點”的限制而進行補貼價格戰，隨著團長資源稀缺以及線下2C客戶的低忠誠度，平臺將花更多資本留住團長，直至整個市場趨于價格平衡。

2、無人配送車為代表的“自動駕駛車輛”資源涉及到實體制造，更加符合消費品牌寡頭競爭的規律，最終會形成多家巨頭分割市場的局面。所以很明顯也就看到了為什么當下“社區團購”這個巨大貨源集散地會熱的燙手，而“無人配送車”也會跟進布局，其實美團和滴滴都是選擇了這樣的戰略發展路徑。

從長遠看，很多資本看好美團會脫穎而出逐漸形成“同城的供應鏈體系（不同城市呈現城市中心倉-前置倉-前店后倉三級同時存在）”。

因為其有百萬運力和線上商流加持，美團很可能走上星巴克在城市進行門店布局的道路（當進入一個陌生的城市，先瘋狂招納一批加盟商，通過其1年運營，找到該地區經濟消費和門店布局的平衡點，然后再依據模型重新洗牌對網點進行配置），根據地區情況生產不同的管理方案。然后成長為全國性的物流平臺（區域中心倉相連），將是對現有物流格局的巨大挑戰。而且已看到美團的真實戰略意圖已經逐漸“顯露”：

但兩家是否能取得最終戰局的勝利？作者因為可能要關注以下幾點：

（1）社區團購僅僅是獲取“貨源”的過渡期產物，如何把控“團長收益”和“供應鏈成本（組貨和物流）”的動態平衡，逐步縮小團長比例并找準團長退出時機是關鍵；

（2）需要關注供應鏈能力建設窗口期進度，尤其是物流基礎設施建設進度和決心，誠然平臺聚合運力的輕模式有助于業務快速增長，但必要的倉&店的實體網絡是商業模式持續的護城河；

（3）自動駕駛由于涉及要素較多，作者也在第28期《洞察 | 無人駕駛在物流行業最佳應用前景是？如何突破不可能三角？》提到，即便技術可實現L4甚至L5，但法律和用戶習慣這些東西也還需要很長的時間才能建立。中間可能還會出現反復搖擺，所以誰能頂住監管壓力并提供安全低事故的解決方案有待持續觀察。（完）