溫室氣體范圍3排放的披露是ESG氣候變化應對披露標準中最有爭議的問題之一。這些排放在很多企業碳足跡中通常占比較高，如上下游價值鏈，消費者使用產品的過程中等，但范圍3排放往往發生在企業直接管控之外的領域，難以跟蹤和計算。目前，國際可持續發展標準委員會(ISSB)，全球報告倡議組織（GRI），歐洲財務報告咨詢組織（EFRAG），美國證券交易委員會（SEC），香港交易所等發布的標準或征求的新規則都涉及到范圍3的披露內容，以此規范企業在氣候與可持續發展方面的信息披露。

全球報告倡議組織（Global Reporting Initiative, GRI）

GRI標準分為通用標準、行業標準和議題標準，其中議題標準GRI305排放信息披露就重點闡述了溫室氣體排放相關的問題。其議題披露項包含了[1]：

披露項 305-1 直接（范圍1）溫室氣體排放

披露項 305-2 能源間接（范圍2）溫室氣體排放

披露項 305-3 其他間接（范圍3）溫室氣體排放

披露項 305-4 溫室氣體排放強度

披露項 305-5 溫室氣體減排量

披露項 305-6 臭氧消耗物質（ODS）的排放

披露項 305-7 氮氧化物（NOX）、硫氧化物（SOX）和其他重大氣體排放

此標準中關于溫室氣體范圍3排放的報告要求，依據的是《溫室氣體核算體系：企業核算與報告標準》和《溫室氣體核算體系：企業價值鏈（范圍3）核算與報告標準》中的要求。這兩項標準是世界資源研究所（WRI）和世界可持續發展工商理事會（WBCSD）制定的溫室氣體核算體系的一部分。

對于其他間接（范圍3）溫室氣體排放，組織應考慮以下信息：

1、其他間接（范圍3）溫室氣體排放總量，以CO2當量公噸數表示。

2、納入計算的氣體（如適用）：是CO2、CH4、N2O、HFCs、PFCs、SF6、NF3，還是全部包括在內。

3、生物性CO2排放，以CO2當量公噸數表示。

4、納入計算的其他間接（范圍3）溫室氣體排放類別和活動。

5、用于計算的基準年如適用，包括：選擇此年份的理由；基準年中的排放；導致重新計算基準年排放的重大排放變化背景；排放因子的來源，以及使用的全球變暖潛勢（GWP），或對GWP來源的引用；使用的標準、方法、假設和計算工具。

編制披露項305-3中規定的信息時，組織應：

1、在計算其他間接（范圍 3）溫室氣體排放總量時，排除任何溫室氣體交易；

2、排除能源間接（范圍2）溫室氣體排放。

3、分別報告其他間接（范圍 3）溫室氣體排放總量中發生在其價值鏈中的生物質燃燒或生物降解所產生的生物性CO2排放。排除其他類型溫室氣體（例如CH4和N2O）的生物性排放，以及生物質生命周期中非燃燒和生物降解（例如加工或運輸生物質產生的溫室氣體排放）導致的生物性CO2排放。

同時披露項305-4溫室氣體排放強度一章也涉及了范圍3排放的相關內容：

如強度比中包含的溫室氣體排放類型；直接（范圍1）溫室氣體排放、能源間接（范圍2）溫室氣體排放和/或其他間接（范圍3）溫室氣體排放。如果報告其他間接（范圍3）溫室氣體排放的強度比，則將此強度比與直接（范圍1）和能源間接（范圍 2）排放的強度比分別報告。

GRI標準對于ESG信息披露要求呈現半強制性和強制性并存的特點，比如企業的背景信息、重要議題的篩選理由等，企業必須披露；而對于標準第三部分有關社會、經濟、環境相關的披露指標群，企業則可以全部采取“不披露即解釋”的披露方法。在信息欠缺/不完整的情況下，組織需要披露該披露項或披露項要求中的條目，但有關條目的信息欠缺或不完整。在這種情況下，組織可將“信息欠缺/不完整”作為從略的原因。例如，組織有其他間接（范圍3）溫室氣體（GHG）排放，但尚未收集其他間接（范圍3）溫室氣體排放的數據時，就可聲明欠缺GRI 305：排放2016中的披露項305-3的信息[2]。

國際可持續發展準則理事會（International Sustainability Standards Board, ISSB）

國際可持續發展準則理事會(ISSB)是國際財務報告準則基金會(IFRS)于2021年11月3日在第26屆聯合國氣候變化大會上正式啟動，其任務是制定和發展與可持續發展相關的財務報告標準，以滿足投資者對可持續發展報告的需求。

到目前為止，ISSB已經制定了兩套可持續發展披露準則[3]：

1、《一般可持續性披露》，將TCFD方法應用于其他非氣候相關的可持續性問題。

2、《氣候披露標準》，將TCFD方法應用于與氣候相關的考慮因素，如物理和轉型風險、氣候恢復力和溫室氣體排放。

在《氣候披露標準》提到的以下內容涉及范圍3溫室氣體排放[4]：

1、《溫室氣體核算體系》允許主體采取不同方法確定其在計算排放量時應包含的范圍1、范圍2和范圍3的排放，例如，包括如何加入聯營企業等未合并主體的排放。這意味著主體在財務報表中關于其投資其他主體的信息提供方式，可能與主體計算溫室氣體排放的方式不一致。這也意味著，由于在使用《溫室氣體核算體系》時所作選擇的不同，對其他主體有相同投資的兩個主體關于這些投資的溫室氣體排放報告可能不同。

2、主體應披露與以下跨行業指標類別相關的信息：

其在報告期間內產生的溫室氣體絕對排放總量，根據溫室氣體核算體系-企業標準衡量，以公噸CO2當量表示，分類為

(1)范圍1排放；

(2)范圍2排放；

(3)范圍3排放；

3、范圍3溫室氣體排放的披露涉及許多挑戰，包括數據可用性、估計的使用、計算方法和其他不確定性來源有關的挑戰。然而，盡管面臨這些挑戰，溫室氣體排放(包括范圍3的排放)的披露正變得越來越普遍，所有部門和管轄區提供的信息質量正在提高。這一發展反映了人們越來越認識到，范圍3的排放是投資風險分析的一個重要組成部分，因為對大多數實體來說，它們代表了迄今為止實體碳足跡的最大部分。關于范圍3溫室氣體排放的信息使實體及其投資者能夠在實體的整個價值鏈中確定最重要的溫室氣體減排機會，為有關投入、活動和產出的戰略和運營決策提供信息。

4、范圍3的排放可包括：提取和生產采購的材料和燃料；在報告實體未擁有或控制的車輛進行與運輸有關的活動；與電力有關的活動（例如傳輸和分配損失）、外包活動和廢物處理。

5、實體應在范圍3排放測量中包括上游和下游排放；

6、實體應披露其范圍3排放測量中涉及活動的解釋說明，以便通過財務報告讓用戶了解哪些范圍3排放已包含或排除在報告的排放中；

7、如果該實體將其價值鏈中的實體提供的排放信息納入其對范圍3溫室氣體排放的測量，則該實體應解釋該測量的依據；

8、如果該實體排除了這些溫室氣體排放，它應說明排除這些排放的原因，例如，因為無法獲得可靠的測量。

ISSB同樣要求使用《溫室氣體核算體系》規定的標準，披露排放總量指標和排放強度指標。但在披露范圍方面，ISSB則進行了修改。對于范圍1和范圍2，部分特殊實體的溫室氣體排放需要單獨披露，包括：合并會計集團、不包括合并會計集團的聯營企業、合資企業、未合并子公司或附屬公司；范圍3的披露要求從適用才披露變為了需要披露，進一步提升了披露要求。

歐盟《可持續報告發展指令》（Corporate Sustainability Reporting Directive, CSRD）

歐洲財務報告咨詢組織（EFRAG）根據《可持續發展報告指令》（CSRD）的要求，發布了歐盟可持續性報告標準（ESRS），其中包括了第一份環境方面的ESRS《氣候變化》工作稿。

ESRS《氣候變化》工作稿中對范圍3溫室氣體排放有如下要求[5]：

該企業應披露其間接范圍3溫室氣體排放總量，單位為CO2當量。

本披露要求應遵循的原則是了解企業價值鏈中超出其范圍1和范圍2溫室氣體排放范圍的溫室氣體排放。對于許多企業來說，范圍3溫室氣體排放是溫室氣體清單的主要組成部分，也是其轉型風險的一個重要驅動因素。

范圍3的溫室氣體排放披露應包括：(i)上游采購，（ii）下游銷售產品，（iii）貨物運輸，（iv）旅行和(v)金融投資。

承諾應單獨或合并披露范圍1、范圍2和范圍3的溫室氣體減排目標，并說明如何確保這些目標與溫室氣體庫存邊界保持一致性。溫室氣體移除、碳信用或避免排放不應作為實現這些目標的手段。

在編制溫室氣體范圍3排放報告信息時，該企業應：

考慮《企業價值鏈（范圍3）核算和報告標準》（2011版或最新版）的原則和規定；并可以考慮ISO 14068：2018中對間接溫室氣體排放進行量化的相應要求；

如果是金融機構，請考慮碳會計金融合伙企業（PCAF）制定的金融行業溫室氣體會計和報告標準；

根據《溫室氣體核算體系企業核算與報告標準》和《企業價值鏈（范圍3）核算和報告標準》確定范圍3類別并篩選其范圍3溫室氣體總排放量；也可以根據ISO 14064：2018所提供的類別（不包括進口能源的間接溫室氣體排放）來篩選其間接溫室氣體排放；

使用溫室氣體核算體系(如IPPC、ASHRAE標準34 /世界資源研究所和氣候注冊組織)推薦的排放因子，計算或估計重要范圍3類別的溫室氣體排放；

至少每三年更新一次范圍3清單（說明：每年需要披露范圍3溫室氣體排放，但除非發生重大變化，預計每三年才會全面更新一次基礎清單）；

披露每個范圍3溫室氣體重要的排放類別、考慮的邊界、估計溫室氣體排放的計算方法，以及是否使用了哪些計算工具。

披露使用從供應商或其他價值鏈合作伙伴獲得的原始數據計算的排放百分比；

披露列入清單和排除在清單之外的范圍3的溫室氣體排放類別清單，并說明排除在清單之外的范圍3類別的理由；

在計算范圍3溫室氣體排放時，披露其價值鏈中與范圍3溫室氣體總排放量分開發生的生物質燃燒或生物降解產生的生物成因碳排放，并包括其他類型溫室氣體的排放（如N2O），以及在生物質生命周期中發生的非燃燒或生物降解產生的二氧化碳排放(如加工或運輸生物質產生的溫室氣體排放)；

將土地利用和土地利用變化在其價值鏈中的碳吸收和排放（CO2、CO、CH4）與范圍3的溫室氣體排放分開披露，但在適用時包括其他類型的溫室氣體排放。

在范圍3溫室氣體排放的計算中排除任何購買、出售或轉移的碳信用額或溫室氣體補貼。

目前歐盟的《企業可持續報告指令》（CSRD）征求意見稿提出了需要披露范圍1、2和3的溫室氣體排放。此外，ESRS征求意見稿對于其范圍邊界的核算和披露有較為細化的要求，范圍3若未披露上游和下游的全部類別，則需要解釋未披露的原因及類別。

美國證券交易委員會SEC（United States Securities and Exchange Commission）

美國證券交易委員會（SEC）提出了針對注冊上市公司的氣候相關披露規則。如果最終確定，首批報告將于2024年提交[6]。

針對擬議溫室氣體披露這塊，新規則將要求注冊人報告[7],[8]：

注冊人的溫室氣體排放量，首先從范圍1和范圍2（直接排放和間接排放）開始，并逐漸包括范圍3（價值鏈中上游和下游實體的間接排放）；

特別是范圍3，如果對注冊人而言具有實質重要性，或者注冊人已經設定的溫室氣體排放目標包括范圍3排放（不包括抵消和強度），注冊人（除了較小的注冊人）將被要求披露；

一方面，新規則發布聲明，關于范圍3排放披露的重要性限定詞旨在與SEC對重要性的定義和最高法院的判例保持一致——即如果一個合理的投資者在做出投資或投票決定時，有很大的可能性認為它們很重要，則注冊人將被要求披露其范圍3排放。從歷史上看，該定義是指對注冊人的業務，財務業績或地位的影響。另一方面，一些注冊人在評估范圍3排放的重要性時，依賴其總溫室氣體排放的40%的閾值，這一標準與財務指標沒有明顯的聯系。

如果注冊公司被要求披露范圍3的排放，注冊人將被要求確定已包括的上游和下游活動的類別，以及在準備計算時使用的數據來源。SEC擬議的規則并未規定必須包括哪些上游和下游活動，但確定了上游活動的若干類別（例如購買貨物、原材料和其他輸入物的運輸和分配）和下游活動（例如已銷售的產品、貨物或其他輸出、第三方使用的運輸和分銷）。擬議的規則還確定了用于計算范圍3排放的潛在數據來源，包括注冊人價值鏈中各方報告的排放量、注冊人價值鏈中各方報告的有關具體活動的數據，以及來自經濟研究或政府統計數據等其他來源的數據。

雖然一些人敦促SEC要求所有公司披露范圍3排放量，但SEC提議的方法僅在公司的范圍3排放物為重大排放物或公司的氣候目標包括范圍3時，才要求披露范圍3的排放量。但是注冊人需要披露來自獨立的溫室氣體排放專家的認證報告，此報告必須涵蓋范圍1和范圍2的排放披露。

披露范圍3按照一定時間分階段進行，且有針對注冊公司類型的不同而有不同的適應條件：

1、所有登記人都有一段逐步實施期，合規日期取決于登記人的備案狀態，范圍3排放披露還有一段額外的逐步實施期；

2、大型加速申報和加速申報的保證要求和保證水平的階段期也有所不同；

3、范圍3排放披露責任存在安全港；

這里是指規則提案包括對注冊人范圍3排放的某些陳述的責任限制。根據這一限制，提交給SEC的文件中關于擬議規則要求的范圍3排放的任何聲明都不被視為欺詐聲明，除非有證據表明該等聲明是在沒有合理依據的情況下作出或重申的，或并非出于善意而披露的。

根據美國證券交易委員會的說法，擬議中的安全港旨在減輕與基于第三方信息提供排放披露相關的潛在責任擔憂，規定只有在沒有合理依據或披露并非出于善意的情況下，注冊人才會對此類披露負責。提案還指出，安全港可能會鼓勵披露更強有力的范圍3排放信息。

4、較小報告公司的范圍3排放披露要求豁免；

5、根據《私人證券訴訟改革法》，前瞻性聲明是安全的避風港，只要擬議的披露將包括前瞻性聲明。

根據SEC發布時間安排，假設擬議規則變更在2022年12月份生效，那么12月31日為財年結束日的公司將遵循以下時間表：

美國證券交易委員會擬議的排放披露規則基于溫室氣體核算體系（GHG Protocol），根據美國證券交易委員會的說法，該協議已成為溫室氣體排放的主要會計和報告標準，但SEC并沒有采用溫室氣體核算體系的所有標準，這可能會破壞基于現有標準的提案所帶來的減負效益。特別是，登記人將不被要求必須采用《溫室氣體核算體系》提供的收集和計算溫室氣體排放數據的方法，但有很大的自由度來確定哪種方法是合適的，只要它在其他方面符合擬議的披露要求，一個非常重要的原因是該協議中范圍3排放的測量方法仍在發展中，有待進一步完善。

香港證券交易所（Hong Kong Exchanges and Clearing Limited, HKEX）

2021年11月5日，香港交易所刊發了《氣候信息披露指引》，作為對《環境、社會及管治報告指引》新增“氣候變化”議題的強化指南，協助發行人按照氣候相關財務信息披露工作小組（TCFD）的建議作出匯報。

氣候信息披露指引也是按照TCFD結構進行披露，在指標及目標中涉及了溫室氣體披露：

需要披露范圍1、范圍2和范圍3（如適用）溫室氣體排放和相關風險。

氣候相關參數及指標的舉例[9]：

下列建議的氣候相關參數適用于所有行業。公司可通過采用這些參數，制定最能反映其業務狀況的指標。下文就制造、房地產、建筑及金融行業列出定制化指標，僅供說明。

重要性：溫室氣體排放對跨行業及任何氣候相關參數均非常重要，它是估計很多其他氣候相關參數的基本原素。所有行業均應披露范圍1及范圍2的排放量。范圍3排放量的披露取決于其對公司的重要性，但我們鼓勵公司隨著時間的推移擴大范圍3排放量的披露。

以下例子說明不同行業相關范圍3排放及常用的指標。

訂立目標

氣候相關目標是公司希望在特定時間范圍內達到的既定水平、門檻或數量的指標，以實現其與氣候相關的整體愿景和策略。以下為在廣州的制造業務所范圍1、2、3所設定的指標及目標的舉例。

直到最近，大多數公司都專注于測量自身運營和電力消耗的排放。事實上，企業總排放量的大部分來自范圍三來源，這意味著許多公司錯過了重要的改進機會。許多組織機構或委員會普遍使用《溫室氣體核算體系》規定的標準披露溫室氣體排放情況。現有的《溫室氣體核算體系》由四個相互獨立但又相互關聯的標準組成：《溫室氣體核算體系企業核算與報告標準》、《企業價值鏈(范圍3)核算和報告標準》、《產品生命周期核算和報告標準》和《溫室氣體核算體系項目量化方法》。其中《企業價值鏈（范圍3）核算和報告標準》于2011年發布，是企業核算這些類型價值鏈排放的唯一國際公認方法[10]。該標準的使用者現在可以考慮其運營上游和下游的范圍3中15類活動的排放。范圍3框架還支持與供應商和客戶合作的戰略，以應對整個價值鏈的氣候影響。本標準的主要目標是提供一個標準化的分步方法，幫助公司了解其整個價值鏈的排放影響，以便將公司的努力集中在最大的溫室氣體減排機會上，從而對公司的活動及其購買、銷售和生產的產品做出更可持續的決策[11]。從以上分析可以看出，盡管不同的ESG披露標準對范圍3還有不同的規定與理解，而且其數據可得性，真實性，科學性等還需要進一步研究，但總的趨勢是確定的，每個企業都要關注自己整個價值鏈上的溫室氣體排放，并要求或者推動幫助自己的上下游減碳，從而把自己的產品或者服務所用到的所有資源的碳排放整體降低，才是符合時代發展要求的。從價值鏈這個意義上來講，沒有多少企業是真正低碳的，很多看上去低碳的公司，如果把上下游都算進來，可能排放量也很大，比如某些公司的產品或服務以外包，或者采購為主，其范圍3排放可能占到其整個價值鏈排放的大頭，都需要做出努力推動減碳，同時做出可信的，科學的披露。我們相信這個是堅定不移的未來趨勢，未來所有司法管轄區的證監會甚至財政部會強制性要求包括上市公司在內的更多企業必須披露氣候變化信息，包括循序漸進的披露溫室氣體范圍3數據，并建議所有公司提前做好準備。